行業(yè)跌幅0.71%,前期漲幅較大股票回調(diào)明顯:上周電氣設(shè)備行業(yè)指數(shù)跌幅0.71%,而同期A股跌幅3.77%,傳媒、家用電器、房地產(chǎn)、通信、電子等行業(yè)跌幅居前,休閑服務(wù)、鋼鐵、電氣設(shè)備、有色金屬等行業(yè)跌幅較小。在各行業(yè)中,電氣設(shè)備行業(yè)跌幅0.71%,跑贏大盤(pán)。前期漲幅大股票回調(diào)明顯。

    行業(yè)及公司主要事件:

    國(guó)家電網(wǎng)擬建12條治霾送電通道:國(guó)家電網(wǎng)發(fā)展策劃部副主任張正陵在國(guó)網(wǎng)公司2013年度社會(huì)責(zé)任報(bào)告發(fā)布會(huì)上透露,去年9月國(guó)務(wù)院印發(fā)《大氣污染防治行動(dòng)計(jì)劃》后,國(guó)家能源局交由電力規(guī)劃設(shè)計(jì)總院提出電網(wǎng)實(shí)施方案,方案包括規(guī)劃建設(shè)12條跨區(qū)送電通道。我們認(rèn)為特高壓將在跨區(qū)遠(yuǎn)距離輸電,治理城市霧霾等諸多領(lǐng)域起到重要作用,建議密切跟蹤特高壓建設(shè)進(jìn)展,關(guān)注特高壓彈性最 大的平高電氣、特高壓直流輸電技術(shù)龍頭許繼電氣和國(guó)內(nèi)特高壓交直流技術(shù)核心設(shè)備供應(yīng)商中國(guó)西電。

    公司公告快遞:多家公司發(fā)布業(yè)績(jī)快報(bào),其中漢纜股份、太陽(yáng)電纜、海得控制、英威騰、華西能源、金風(fēng)科技、奧特迅、愛(ài)康科技、森源電氣、積成電子、金智科技、特銳德、東方日升、電科院、陽(yáng)光電源凈利潤(rùn)同比分別增長(zhǎng)68.53%、10.83%、1408.8%、36.56%、28.26%、179.4%、108.6%、115.2%、37.6%、12.6%、41.2%、65.4%、116%、20.6%、43.6%,中能電氣、榮信股份、中利科技、北京科銳、合康變頻凈利潤(rùn)同比分別下滑4.9%、33.55%、34.4%、25%、67.7%。

    投資建議:兩會(huì)召開(kāi)在即,我們預(yù)計(jì)國(guó)家政策針對(duì)新能源、電動(dòng)汽車(chē)、環(huán)保、配網(wǎng)等領(lǐng)域的支持將逐步出臺(tái),建議關(guān)注新能源、電動(dòng)汽車(chē)、環(huán)保和配網(wǎng)領(lǐng)域的投資機(jī)會(huì)。行業(yè)配置方面:(1)持續(xù)看好新能源特別是核電和電動(dòng)汽車(chē)領(lǐng)域的投資機(jī)會(huì),政策刺激或?qū)е鹿蓛r(jià)快速拉升;(2)電網(wǎng)投資超預(yù)期,選擇技術(shù)壁壘高且成長(zhǎng)性較好的電力自動(dòng)化行業(yè)龍頭標(biāo)的長(zhǎng)期持有,特別是配網(wǎng)龍頭公司和特高壓龍頭標(biāo)的;(3)適度參與環(huán)保、城市軌道交通等主題性投資機(jī)會(huì);(4)優(yōu)質(zhì)新股和定價(jià)便宜新股可重 點(diǎn)參與。